Калькулятор облігацій
Розрахуйте ціну облігації за дохідністю або дохідність до погашення за ціною, а також дюрацію та поточну дохідність.
Докладніше: Калькулятор облігацій
Розрахуйте ціну облігації за дохідністю або дохідність до погашення за ціною, а також дюрацію та поточну дохідність.
Частина розділу «Інвестиції та заощадження» на SmartCalcy. Працює у вашому браузері без облікового запису, використовує вашу валюту й одиниці (їх можна змінити вгорі сторінки) і дає оцінки лише для інформації, тож перевірте офіційні рекомендації, перш ніж покладатися на результат.
Як користуватися: Калькулятор облігацій
Що він обчислює і коли ним користуватися
Визначає ціну облігації за її дохідністю або знаходить дохідність до погашення за ціною, а також показує поточну дохідність і дюрацію, яка вимірює процентний ризик.
Як користуватися, крок за кроком
- Оберіть ціну за дохідністю або дохідність за ціною.
- Введіть номінальну вартість, купонну ставку, кількість купонів на рік і кількість років до погашення.
- Введіть дохідність або ціну, яку ви заплатите.
Що означає кожне поле
- Face Значення – The Кількість repaid at maturity.
- Coupon ставка – The Щороку Відсотки as a відсоток face Значення.
- від Yield до maturity – від The return if held до maturity.
Як читати результати
- Bond ціна – Present value coupons і the face Значення.
- Current yield – Annual coupon ÷ ціна.
- Тривалість – The weighted average time to receive the cash flows. Modified duration estimates the price change for a 1% change in yield.
Формула
Price = Σ coupon ÷ (1 + y ÷ m)^t + face ÷ (1 + y ÷ m)^n. Macaulay duration = Σ t × PV(cash flow t) ÷ price ÷ m. Yield to maturity is solved numerically.
Приклад розрахунку
A 1,000 bond with a 4% coupon paid twice a year for 10 years, priced to yield 5%, is worth 922.05. Its current yield is 4.338% and its Macaulay duration is 8.26 years.
Припущення та обмеження
- The purchase is on a coupon date with no accrued interest.
- No default risk.
- Taxes і dealing Витрати are excluded.
Поширені помилки
- Assuming bond prices cannot fall. They fall when yields rise.
Поширені запитання
Чому ціна падає, коли дохідність зростає?
Купони облігації фіксовані, тому новіші облігації з вищими виплатами знецінюють старіші.
Схожі інструменти
Деталі
- Annual coupon income
- £40.00
- Current yield
- 4.338%coupon ÷ ціна
- Macaulay Тривалість
- 8.26 років
- Modified Тривалість
- 8.05about this % ціна хід за a 1% change у yield
- Разом coupons received
- £400.00