Bond calculator
価格a bond from its yield、or find its yield〜maturity from the price, with duration、電流 yield.
Bond calculatorについて
価格a bond from its yield、or find its yield〜maturity from the price, with duration、電流 yield.
SmartCalcyの「投資と貯蓄」セクションの一部です。アカウント不要でブラウザ上で動作し、お使いの通貨と単位（ページ上部で変更可）を使います。結果は参考用の目安なので、頼る前に公的な情報をご確認ください。
Bond calculatorの使い方
何を計算するか、いつ使うか
Prices a bond from its yieldまたはfinds the yield〜maturity from the price、とshows current yield、時間, which measures interest-rate risk.
使い方の手順
- Choose 価格 開始 yield,またはyield 開始 価格.
- Enter the face 値、coupon 利率, coupons 単位 年、年〜maturity.
- Enter the yieldまたはthe 価格 you will 給与.
各入力項目の意味
- Face 値 – The 量 repaid 適用 maturity.
- Coupon 利率 – face 値. The 毎年 利息 as a 割合
- Yield〜maturity – The return if held〜maturity.
結果の読み方
- Bond 価格 – coupons Present valueとthe face 値.
- 電流 yield – Annual coupon ÷ 価格.
- 時間 – The weighted average time〜receive the cash flows. Modified duration estimates the price change個でyield.のa 1% change
計算式
価格= Σ coupon ÷ (1 + y ÷ m)^t + face ÷ (1 + y ÷ m)^n. Macaulay duration = Σ t × PV(cash flow t) ÷ price ÷ m. Yield〜maturityはsolved numerically.です
計算例
年 A 1,000 bond with a 4% coupon paid twice個で10年、priced〜yield 5%,はworth 922.05. Its current yieldは4.338%ですです、its Macaulay durationは8.26年.です
前提と限界
- The purchaseはon a coupon 日付 with いいえ accrued 利息.です
- いいえ default risk.
- Taxesとdealing costs are excluded.
よくある間違い
- Assuming bond prices cannot fall. They fall when yields rise.
よくある質問
Why does the 価格 fall when yields rise?
A bond’s coupons are fixed, so newer bonds that 給与 more make older ones worth less.
関連ツール
詳細
- Annual coupon income
- £40.00
- 電流 yield
- 4.338%coupon ÷ 価格
- Macaulay 時間
- 8.26年
- Modified 時間
- 8.05about this % 価格 move個でyieldのa 1% change
- 合計coupons received
- £400.00